राजा के समक्ष राक्षसी कर्कटी प्रकट होकर बोली, “हे राजन, छः सौ वर्षों तक समाधि में लीन रहने के बाद आज मेरे मन में भोजन की इच्छा जागी है।” वह बताती है कि कैसे वह पर्वत की चोटी पर जाकर, सालभंजिका के रूप में, ध्यानमग्न बैठी रहती है और जब तक चाहती है, उस आनंद में स्थित रहती है। उसने अमृत-धारण की साधना स्थापित कर ली है, जिससे जब तक इच्छा होती है, शरीर का पालन करती है, और समय आने पर उसे त्याग देने का संकल्प लिया है। कर्कटी आगे कहती है, “हे राजन, जब तक मैं शरीर नहीं छोड़ती, तब तक किसी अन्य प्राणी की हिंसा नहीं करूंगी। अतः मेरे वचन ध्यान से सुनिए।” वह हिमवत नामक पर्वत का वर्णन करती है, जो उत्तर दिशा के मध्य में स्थित है, चंद्रमा के समान उज्ज्वल है, और पूर्व व पश्चिम दोनों सागरों को छूता है। वहीं, स्वर्णमयी चोटियों वाले पर्वत-गृह में, वह राक्षसी कर्कटी के रूप में, एक लौह-स्तंभ के समान, निवास करती है। कर्कटी बताती है कि उसने तपस्या द्वारा ब्रह्मा को प्रसन्न किया था, ताकि वह लोगों का संहार कर सके, और इसी कारण उसे विषूचिका नामक रोग के समान सूक्ष्म रूप मिला। ब्रह्मा से वर प्राप्त कर वह वर्षों तक मनुष्यों को विषूचिका रोग से पीड़ित करती रही, लेकिन ब्रह्मा ने उस पर यह प्रतिबंध लगाया कि वह सदाचारी लोगों को हानि नहीं पहुंचा सकती। इसके लिए उसे एक महान मंत्र पर आश्रित रहना पड़ता है और उसी द्वारा संयमित रहती है। अब वह कहती है, “यह मंत्र ग्रहण कर लीजिए; इसके द्वारा संसार के सभी हृदय-पीड़ा शांत हो जाएगी। हिंसा का मार्ग मैंने छोड़ दिया है; जिन-जिन लोगों के हृदय को मैंने पहले क्षति पहुँचाई, उनके नाड़ियों में विकार उत्पन्न हो गया है। जिनके रक्त-मांस को मैंने क्षति पहुँचाई और छोड़ दिया, उनके विकृत नाड़ियों से और भी लोग उत्पन्न हुए, जो वैसे ही पीड़ित हैं।” कर्कटी आगे कहती है, “हे राजन, यह विषूचिका-मंत्र अब आपके लिए पूर्ण है; पुण्यात्माओं के लिए संसार में कुछ भी कठिन नहीं है। अतः जिनकी नाड़ियाँ विकृत हो गई हैं, उनकी पीड़ा दूर करने के लिए आप शीघ्र ब्राह्मणों द्वारा बताए गए इस मंत्र को ग्रहण करें। अब मेरे साथ नदी के समीप चलिए; वहाँ शांत चित्त से, मैं आपको यह धर्म-समर्पित उपहार दूंगी।” रात्रि में राक्षसी, उसके मंत्री और राजा, आपसी मित्रता स्थापित कर, नदी के तट पर पहुंचे। दोनों—राजा और मंत्री—राक्षसी की मित्रता जानकर, वहाँ शांति और संयम से ठहरे रहे। राक्षसी ने उन्हें ब्रह्म-ज्ञान की शिक्षा दी और स्नेहवश उन्हें विषूचिका-नाशक मंत्र प्रदान किया, जिससे सिद्धि प्राप्त होती है। मित्रता स्थापित होने के बाद, राजा और मंत्री ने रात्रि-विहारिणी राक्षसी को विदा किया। विदा होते समय राजा ने कहा, “आप हमारी गुरु हैं, महान देवी, और साथ ही संतुष्ट मित्र भी। हे कमलमुखी, हम आपको अपने घर आने का निमंत्रण देते हैं। कृपया हमारे इस अनुरोध को अस्वीकार न करें, क्योंकि सज्जनों की मित्रता केवल मिलने से ही बढ़ती है। आप सुंदर और मनोहर रूप धारण कर, सौम्यता से अलंकृत होकर हमारे घर आइए और वहाँ अपनी इच्छा से रहें।” कर्कटी ने उत्तर दिया, “आप एक भोली स्त्री के रूप में मुझे भोजन दे सकते हैं, किंतु राक्षसी रूप में मेरी तृप्ति केवल मांस से होती है, अन्य भोजन से नहीं। यह मेरी प्रकृति आदि से ही स्थापित है और सृष्टि के अंत तक बनी रहेगी। फिर भी, आप चाहें तो मुझे स्वर्णाभूषणों से सुसज्जित कर, कुछ दिन अपने घर में स्त्री के रूप में रोक सकते हैं।” राजा ने नगरों और अपने अधीन राजाओं से मृत्युदंड-प्राप्त दुष्ट चोरों को एकत्र किया और उन्हें कर्कटी को उत्तम भोजन के रूप में दे दिया। कर्कटी ने अपना मनोहर रूप छोड़, राक्षसी का भीषण रूप धारण किया और उन हजारों अपराधियों को ले लिया। राजा ने कहा, “अब आप इन्हें हिमालय की चोटी पर ले जाकर अपनी इच्छा के अनुसार भोजन करें, क्योंकि महान भोजन करने वालों के लिए एकांत में भोजन करना सुखद होता है।” राजा ने आगे कहा, “फिर आप निद्रा और तंद्रा छोड़कर पुनः ध्यान में लीन हो जाएं; और जब ध्यान से निवृत्त हों, तब पुनः लौट आएं। भविष्य में भी जब आपको आवश्यकता हो, मैं दंडित अपराधियों को लाऊंगा, क्योंकि धर्म के लिए किया गया हिंसा भी महान करुणा समान है। जब आपका ध्यान समाप्त होगा, तब आप मुझसे अवश्य मिलेंगी; मित्रता एक बार स्थापित हो जाए तो वह झूठे लोगों में भी नहीं मिटती।” कर्कटी ने उत्तर दिया, “हे राजन, आपने जो कहा, वह उचित है। मैं ऐसा ही करूंगी, क्योंकि मित्रता से किया गया कार्य कौन अस्वीकार करेगा?” इतना कहकर राक्षसी, सुंदर वस्त्राभूषणों से सुसज्जित होकर, वहाँ खड़ी रही। फिर उसने कहा, “हे राजन, चलिए,” और राजा तथा मंत्री के साथ चल पड़ी। वे दोनों आगे-आगे चले और वह रात्रि में उनके पीछे-पीछे चली। राजमहल पहुँचकर, उस रात वे तीनों एक ही मनोरम कक्ष में सम्मानपूर्वक वार्तालाप करते हुए ठहरे। प्रातःकाल राक्षसी अन्तःपुर में रही और राजमहिषियों के साथ घुलमिल गई, जबकि राजा और मंत्री अपने-अपने कार्यों में लग गए। छः दिन के भीतर, राजा ने अन्य नगरों और अपने अधीनस्थों से मृत्युदंड-प्राप्त बंदियों को एकत्र किया। उसने कर्कटी को तीन हजार अपराधी सौंपे। रात्रि में वह भीषण, कृष्णवर्ण राक्षसी बन गई। उसने उन हजारों अपराधियों को अपने भुजाओं के घेरे में वैसे ही समेट लिया, जैसे बादल गर्त में बहती जलधाराओं के समूह को समेट लेता है। फिर उसने राजा से विदा ली और उसी हिमालय की चोटी पर लौट गई, जैसे कोई निर्धन स्त्री सोना पाकर अपने घर लौटती है, भले ही उसका शरीर भीषण रूप में था।