काशी के राजा के मित्र, पौण्ड्रक वासुदेव, ने अहंकारवश श्रीकृष्ण को अपना दूत भेजा। उस दूत के माध्यम से उसने श्रीकृष्ण को यह संदेश भिजवाया कि वे अपने चक्र, गदा और अन्य सभी चिह्न, जो वासुदेव के प्रतीक हैं, त्याग दें और अपना नाम भी छोड़ दें। उसने घमंडपूर्वक कहलवाया, "हे मूर्ख, अपने प्राणों की रक्षा के लिए वासुदेव के सभी चिह्न त्याग दो और फिर आकर मुझे प्रणाम करो।" यह सुनकर जनार्दन श्रीकृष्ण मुस्कराए और दूत से बोले, "अपने चक्र का स्मरण और उसकी रक्षा मैं स्वयं करूंगा। जाओ, पौण्ड्रक से कह दो—अब उसकी झूठी पहचान सबको ज्ञात हो चुकी है, अतः जो करना है, कर ले। मैं शीघ्र ही अपने चिह्नों के साथ उसकी नगरी आऊंगा और उस पर बिना संकोच चक्र प्रहार करूंगा। उसने मुझे बुलाया है, तो मैं कल ही उसके पास आऊंगा और उसका आदेश पूरा करूंगा। और जब मैं उसके पास शरण में पहुंचूंगा, तो ऐसी व्यवस्था करूंगा कि उसे मुझसे फिर कभी भय न रहे।" दूत के लौट जाने के बाद, श्रीहरि ने उस प्रसंग को स्मरण किया, गरुड़ पर सवार हुए और शीघ्रता से पौण्ड्रक की नगरी की ओर प्रस्थान किया। केशव के अभियान की सूचना पाकर काशी का राजा अपनी विशाल सेना के साथ युद्धभूमि में आ पहुंचा। पौण्ड्रक वासुदेव भी काशी के राजा की सेना सहित बड़े बल के साथ केशव का सामना करने आया। श्रीकृष्ण ने दूर से देखा—पौण्ड्रक एक भव्य रथ पर विराजमान था, उसके हाथों में चक्र, गदा और कमल था, उसकी भुजाएं बलशाली थीं। उसके गले में माला थी, हाथ में शंख, ध्वज पर गरुड़ का चिन्ह था, और वक्षस्थल पर श्रीवत्स चिह्न दमक रहा था। वह मुकुट और कुण्डलों से सुसज्जित, पीताम्बर धारण किए गंभीर मुद्रा में था। यह दृश्य देखकर गरुड़ध्वज श्रीकृष्ण हँस पड़े। पौण्ड्रक अपनी सेना के साथ—हाथी, घोड़े, तलवार, भाले, गदा, त्रिशूल, शक्ति और धनुष-बाण से सुसज्जित—युद्ध करने लगा। श्रीकृष्ण ने अपने शार्ङ्ग धनुष से बाणों की वर्षा कर, शत्रु सेना को चीरते हुए, गदा और चक्र के प्रहार से संपूर्ण सेना का संहार कर डाला। राजा काशी की सेना का संहार करने के पश्चात्, श्रीकृष्ण ने पौण्ड्रक से कहा, "जो तुमने दूत द्वारा मुझे अपने चिह्न त्यागने को कहा था, वह अब तुम्हारे लिए पूरा कर रहा हूँ। यह चक्र तुम्हारे लिए फेंका गया, यह गदा छोड़ी गई, और गरुड़—अब वह तुम्हारे ध्वज पर चढ़े।" ऐसा कहकर श्रीकृष्ण ने चक्र से उसे घायल किया, गदा से प्रहार किया और गरुड़ ने उसके ध्वज को नष्ट कर दिया। इसी समय, संसार में विलाप के स्वर गूंज उठे। काशी का बलशाली राजा, अपने मित्र की रक्षा में, श्रीकृष्ण से युद्ध करने आया। तब श्रीकृष्ण ने शार्ङ्ग धनुष से बाण चलाकर उसका सिर काटकर काशी नगरी में फिंकवा दिया, जिससे वहां के लोग विस्मित और शोकाकुल हो उठे। पौण्ड्रक और काशी के राजा सहित उनके अनुयायियों का वध कर, शौरि श्रीकृष्ण पुनः द्वारका लौटे, जैसे स्वर्ग प्राप्त कर हर्षित होते हैं। काशी में गिरे हुए राजा के सिर को देखकर नगरवासी चकित होकर पूछने लगे—"यह क्या है?" जब उन्हें ज्ञात हुआ कि वासुदेव श्रीकृष्ण ने राजा का वध किया है, तो राजा के पुत्र ने अपने पुरोहित के साथ शिवजी के पास जाकर अविमुक्त क्षेत्र में तप किया। भगवान शंकर प्रसन्न होकर बोले, "वर मांगो।" राजपुत्र ने कहा, "भगवन! आपकी कृपा से कोई मायावी शक्ति उत्पन्न हो, जो मेरे पिता के वधकर्ता कृष्ण का संहार करे।" शंकर ने 'तथास्तु' कहा। उसी क्षण दक्षिणाग्नि से एक महान मायावी शक्ति प्रकट हुई, जो अग्नि-सी ज्वलंत मुख, अग्नि के समान विकराल केश और प्रचंड क्रोध के साथ 'कृष्ण! कृष्ण!' पुकारती हुई द्वारका की ओर बढ़ी। उसे देखकर द्वारका के लोग भयाक्रांत होकर, श्रीमधुसूदन की शरण में दौड़े। श्रीकृष्ण ने जान लिया कि यह महाकृत्या काशी की राजकुमारी ने शिव की उपासना कर उत्पन्न की है। उन्होंने अपने सुदर्शन चक्र से उस प्रचंड कृत्या का संहार करने का निश्चय किया, क्योंकि यह चक्र दुष्टों के विनाश हेतु सदैव तत्पर रहता है। विष्णु का सुदर्शन चक्र, अग्नि-ज्वालाओं से घिरी, जटाजूटधारिणी, प्रलयंकारी कृत्या के पीछे दौड़ा। चक्र के प्रहार से महेश्वर की वह कृत्या बिखर गई, लेकिन अपनी गति से वह काशी नगरी में प्रविष्ट हो गई, जहां सुदर्शन ने उसकी शक्ति को रोक लिया। तब काशी की विशाल सेना और पिशाचों की सेनाएं अस्त्र-शस्त्रों से सुसज्जित होकर चक्र का सामना करने आईं। परंतु सुदर्शन चक्र ने अपनी प्रचंड ऊर्जा से संपूर्ण सेना को भस्म कर डाला, कृत्या सहित पूरी काशी नगरी को भी निगल लिया। वह नगरी—राजा, सेवक, प्रजाजन, घोड़े, हाथी, मनुष्य, सम्पत्ति और भंडार सहित—ऐसी भस्म हो गई कि देवताओं के लिए भी देखना कठिन था। सभी मकान, प्राचीरें, प्रांगण अग्नि में जल उठे; हरि का चक्र पूरी नगरी को भस्म कर लौटा। वह चक्र, अपनी शक्ति में अक्षुण्ण, क्रोध में प्रचंड, कठिन कार्य सिद्धि में तत्पर, और तेज से चमकता हुआ पुनः विष्णु के हाथ में लौट आया। इसके बाद मैत्रेय बोले, "हे ब्रह्मन्! अब मैं फिर से बलराम जी के शौर्यपूर्ण चरित्र सुनना चाहता हूँ, कृपा कर उनका वर्णन कीजिए।