पराशर जी की कथा सुनने की इच्छा से श्रोताओं ने उनसे कहा, “हे भाग्यशाली, कृपया इस हरि की कथा को विस्तार से बताइए; इसे सुनने के लिए हमारे हृदय में अत्यंत उत्सुकता है।” पराशर जी ने कहना आरंभ किया: “हे ब्राह्मण, बाण की पुत्री उषा ने जब पार्वती को शंभु के साथ खेलते देखा, तो उसके मन में भी वैसा ही साथी पाने की आकांक्षा जाग उठी। गौरी, जो सबके मन की बात जानती हैं, उस तेजस्विनी कन्या से बोलीं, ‘बस, इतनी तीव्र इच्छा पर्याप्त है; तुम्हें भी पति का सुख मिलेगा।’ यह सुनकर उषा के मन में यह प्रश्न उठा कि ‘यह कब होगा?’ और ‘मेरा पति कौन होगा?’ तब पार्वती ने पुनः उससे कहा, ‘वैशाख माह के शुक्ल पक्ष की द्वादशी को, जो पुरुष तुम्हारे स्वप्न में आएगा, वही तुम्हारा पति बनेगा, हे राजकुमारी।’ ठीक उसी दिन, जैसा देवी ने कहा था, एक पुरुष उसके स्वप्न में आया और उषा का हृदय उससे प्रेम से भर गया। जागने पर, जब वह पुरुष उसे दिखाई नहीं दिया, तो उषा ने अपनी सखी से उत्सुकता और संकोच के बिना पूछा, ‘वह कहाँ गया?’ बाण के मंत्री कुम्भाण्ड की पुत्री चित्रलेशा उसकी सखी थी। उसने पूछा, ‘तुम किसकी बात कर रही हो?’ उषा लज्जित होकर पहले तो बताने में हिचकी, लेकिन चित्रलेशा ने उसका विश्वास जीतकर सारी बात जान ली। फिर उषा ने चित्रलेशा से कहा, ‘जैसा देवी ने कहा है, वही उपाय करो जिससे वह पुरुष मेरे पास आ जाए।’ तब चित्रलेशा ने एक कपड़े पर प्रमुख देवताओं, दानवों, गंधर्वों और मनुष्यों के चित्र दिखाए। उषा ने गंधर्वों, नागों, देवताओं और दानवों को छोड़ दिया, और मनुष्यों में उसने अंधकों और वृष्णियों पर ध्यान केंद्रित किया। जब उसने कृष्ण और राम को देखा, तो वह लाज से नजरें फेरकर कहीं और देखने लगी। परंतु जब प्रद्युम्न के प्रिय पुत्र ने उसकी ओर देखा, तो उषा की आँखें प्रेम से खिल उठीं और उसकी सारी लज्जा दूर हो गई। उसने कहा, ‘यही है, यही है!’ और मन योग में लगाकर अपनी सखी को ढाढ़स दिया, फिर शीघ्रता से द्वारवती चली गई। अब कथा आगे बढ़ती है—हरि, जो चक्रधारी हैं और मानव रूप में अवतरित हुए, ने खेल-खेल में इंद्र और सभी देवताओं को पराजित कर दिया। उन्होंने एक और कार्य किया, यज्ञ करने वालों के दिव्य अनुष्ठानों में विघ्न डाला। इस घटना की उत्सुकता से श्रोता पूछते हैं, ‘हे भाग्यशाली, कृपया इसका वर्णन करें।’ पराशर जी कहते हैं: “हे श्रेष्ठ ऋषि, जैसा तुम पूछते हो, ध्यानपूर्वक सुनो कि कृष्ण ने अपने मानव अवतार में वाराणसी को कैसे जलाया। पौण्ड्रक वासुदेव, अज्ञान से भ्रमित होकर, लोगों की बातों से यह मान बैठा कि वही सच्चा वासुदेव अवतार है। उसने सोचा, ‘मैं वासुदेव हूँ, पृथ्वी पर अवतरित हुआ हूँ,’ और स्मृति खोकर उसने विष्णु के सभी चिन्हों से स्वयं को सुसज्जित कर लिया। उसने महान कृष्ण के पास दूत भेजा, और संदेश दिया कि कृष्ण अपने चक्र आदि चिन्हों और नाम को छोड़ दें, क्योंकि वे अब पौण्ड्रक के हैं। दूत ने कहा, ‘हे मूर्ख, वासुदेव के सभी चिन्हों को त्याग दो, विशेष रूप से अपने जीवन की भलाई के लिए; फिर मेरे पास आकर मुझे प्रणाम करो।’ यह सुनकर जनार्दन ने हँसते हुए दूत से कहा, ‘मैं स्वयं अपने चक्र को याद करूँगा और उसकी रक्षा करूँगा।’ ‘हे दूत, पौण्ड्रक से ये मेरे शब्द कह देना: अब जब तुम्हारा झूठा दावा सबको ज्ञात हो गया है, तो जो करना चाहिए, करो। मैं अपने चिन्हों के साथ तुम्हारे नगर में आऊँगा और अपने चक्र से तुम्हें नष्ट कर दूँगा, इसमें संदेह नहीं।’ ‘और तुमने जो आदेश दिया कि मैं आऊँ, उसे भी मैं कल ही पूरा करूँगा, बिना विलंब के। तुम्हारी शरण में आकर, हे राजा, मैं ऐसा कार्य करूँगा कि फिर कभी तुम्हें मुझसे भय न होगा।’ दूत के लौट जाने के बाद, हरि ने उस विषय को याद किया, गरुड़ पर आरूढ़ होकर शीघ्रता से उस नगर की ओर चले। केशव की तैयारी सुनकर काशी के राजा अपनी पूरी सेना के साथ युद्धभूमि में आ पहुँचे। फिर पौण्ड्रक वासुदेव, विशाल सेना और काशी के राजा की सेना के साथ केशव का सामना करने के लिए आगे बढ़ा। हरि ने दूर से देखा कि वह भव्य रथ में बैठा है, चक्र और गदा धारण किए हुए है, उसकी भुजाएँ शक्तिशाली हैं और हाथ में कमल है। उसने माला पहन रखी थी, शंख धारण किया था, गरुड़ से सुसज्जित ध्वज था, और उसके वक्षस्थल पर श्रीवत्स का चिन्ह चमक रहा था। वह मुकुट और कुंडल पहने, पीले वस्त्र में सुसज्जित था। उसे देखकर गरुड़ध्वज कृष्ण गंभीरता से हँस पड़े। पौण्ड्रक अपनी सेना के साथ, हाथी-घोड़ों सहित, तलवार, भाले, गदा, त्रिशूल, जवलिन और धनुष से युद्ध करने लगा। लेकिन कृष्ण ने क्षण भर में ही शारंग धनुष से बाणों की बौछार और गदा-चक्र के प्रहार से उस सेना का संहार कर दिया। जनार्दन ने काशी के राजा की सेना का वध कर, उस मूर्ख पौण्ड्रक से कहा, जो अपने ही चिन्हों से सुसज्जित था, ‘तुमने जो दूत के माध्यम से कहा था कि मैं अपने चिन्हों को त्याग दूँ, अब मैं तुम्हारे लिए वही कर रहा हूँ।’ ‘यह चक्र अब फेंका जाता है, यह गदा भी तुम्हारे लिए छोड़ी जाती है। गरुड़ को सौंपा गया—अब वह तुम्हारे ध्वज पर चढ़े।’ ऐसा कहकर, कृष्ण ने चक्र से उसके ऊपर प्रहार किया, गदा से उसे कुचल दिया, और गरुड़ ने उसकी ध्वजा को तोड़ डाला। इसके बाद, संसार में शोक की ध्वनि गूंज उठी। काशी के शक्तिशाली राजा, अपने मित्र के सम्मान में, कृष्ण से युद्ध करने लगे।