कृष्ण ने गोवर्धन पर्वत की चोटी पर अपना दिव्य रूप प्रकट किया और घोषणा की, “मैं ही यह पर्वत हूँ।” तब श्रेष्ठ ग्वालों द्वारा लाया गया अन्न-भोग उन्होंने स्वयं पर्वत रूप में स्वीकार किया। उसी समय, कृष्ण ने एक और रूप धारण किया और ग्वाल-बालों के साथ पर्वत की चोटी पर चढ़कर उसकी पूजा-अर्चना की। इस प्रकार, उन्होंने अपना दूसरा रूप प्रकट किया। जब कृष्ण का वह रूप दृष्टि से ओझल हो गया, तब ग्वालों ने प्राप्त वरदानों के साथ पर्वत को अपनी सीमा मान लिया और अपने-अपने गौ-स्थान लौट आए। इधर, जब इन्द्र का यज्ञ बाधित हुआ, तो वे अत्यंत क्रोधित हो उठे। उन्होंने बिजली और वर्षा लाने वाले साम्वर्तक मेघों को आदेश दिया, “मेरी बात सुनते ही बिना किसी विलंब के मेरे आदेश का पालन करो।” इन्द्र ने कहा, “नंद और अन्य ग्वाले, जिनकी बुद्धि अत्यंत मंद है, कृष्ण पर भरोसा कर और उसके बल से उत्साहित होकर, मेरे यज्ञ का अनादर कर बैठे हैं। इनकी आजीविका गायों पर निर्भर है, अतः मेरी आज्ञा से उन गायों को प्रचंड वर्षा से कष्ट दो। मैं भी विशाल पर्वत के शिखर पर चढ़कर तुम्हारे साथ वायु और जल की वर्षा करूँगा।” पराशर मुनि कहते हैं—इन्द्र के आदेश से उन मेघों ने भयंकर वर्षा और आँधी शुरू कर दी, जिससे गायों को अत्यंत पीड़ा होने लगी। देखते ही देखते धरती, दिशाएँ और आकाश एक ही जल-प्रवाह में डूब गए। बिजली की चमक से भयभीत मेघों की गड़गड़ाहट से चारों ओर शब्द गूंज उठा और मूसलधार वर्षा होने लगी। लगातार वर्षा से ऊपर, नीचे और चारों ओर सब कुछ अंधकारमय हो गया, मानो संसार डूब गया हो। तेज हवा और वर्षा से गायें अत्यंत पीड़ित होने लगीं, उनके शरीर दुर्बल हो गए और वे जीवन खोने लगीं। कुछ गायें अपने बछड़ों को सटा कर खड़ी रहीं, तो कुछ बछड़ों से बिछुड़कर बाढ़ में बह गईं। बछड़े, जिनके मुख पर व्याकुलता थी और गर्दनें हवा से कांप रही थीं, वे कृष्ण को देखकर मंद स्वर में सहायता के लिए पुकारने लगे। कृष्ण ने जब देखा कि सम्पूर्ण ग्वाल-बस्ती, गायें और ग्वालनें अत्यंत संकट में हैं, तो वे मन में विचार करने लगे, “यह सब बलशाली इन्द्र द्वारा किया गया है, जो यज्ञ के अपमान का विरोध कर रहा है। अब मुझे सम्पूर्ण गौ-स्थान की रक्षा करनी होगी। मैं साहसपूर्वक इस महान पर्वत को उसकी घनी चोटियों सहित उखाड़कर छत्र के समान गौ-स्थान के ऊपर धारण करूँगा।” ऐसा निश्चय कर कृष्ण ने खेल-खेल में एक ही हाथ से गोवर्धन पर्वत को उखाड़ लिया और उसे ऊपर उठा लिया। मुस्कराते हुए कृष्ण ने ग्वालों से कहा, “यहाँ शीघ्र आ जाओ, वर्षा अब रुकी हुई है। इस सुरक्षित स्थान में निर्भय होकर रहो, पर्वत के गिरने से डरो मत।” कृष्ण के वचन सुनकर ग्वाले अपने पशुओं, सामान से भरे रथों और थकी हुई ग्वालनों के साथ पर्वत के नीचे चले आए। कृष्ण ने पर्वत को स्थिर और अचल रूप से ऊपर उठाए रखा, और ब्रजवासी आश्चर्य और हर्ष से उन्हें निहारते रहे। ग्वाले और ग्वालनें, प्रेम से भरी आँखों से कृष्ण की स्तुति करने लगे। सात रातों तक, इन्द्र के प्रेरित मेघों ने नंद के गोकुल पर जल-प्रलय बरसाई, जिससे ग्वालों का विनाश हो सके। परन्तु, कृष्ण ने पर्वत को ऊपर उठाकर गोकुल की रक्षा की और बलपूर्वक उन झूठे प्रतिज्ञा वाले मेघों को रोक दिया। जब आकाश निर्मल हो गया, इन्द्र ने देखा कि गोकुल प्रसन्न है, उसकी बात व्यर्थ हुई है, तो वह लौटकर अपने स्थान चला गया। इसके बाद कृष्ण ने गोवर्धन पर्वत को उसके स्थान पर स्थापित किया, और ब्रजवासी आश्चर्य से उन्हें देखते रहे। पराशर मुनि आगे कहते हैं—जब गोवर्धन पर्वत को उठाकर गोकुल की रक्षा हुई, तब इन्द्र, जो यज्ञ के स्वामी हैं, कृष्ण से मिलने की इच्छा लेकर आए। वे अपने ऐरावत हाथी पर चढ़कर, शत्रुओं के विजेता इन्द्र, गोवर्धन पर्वत पर कृष्ण के दर्शन करने पहुँचे। उन्होंने देखा कि महान पराक्रमी कृष्ण ग्वाले के रूप में गायों की रक्षा कर रहे हैं, और उनके चारों ओर ग्वाल-बाल हैं। ऊपर आकाश में गरुड़, राजा पक्षियों के, अपनी शक्ति से छिपे हुए, कृष्ण के सिर पर अपने पंखों से छाया कर रहे थे। इन्द्र ने दूर से ऐरावत से उतरकर, हर्ष और मुस्कान से भरे नेत्रों से मधुसूदन कृष्ण को संबोधित किया, “हे कृष्ण, हे कृष्ण! सुनो, मैं किसलिए यहाँ आया हूँ। महाबाहु, तुम अन्यथा मत सोचो। केवल तुम ही, परमेश्वर, पृथ्वी के भार-हरण के लिए अवतरित हुए हो। बलपूर्वक मैंने मेघों को आदेश दिया था कि वे गोकुल का नाश करें, और इसी से यह संकट आया। परन्तु, तुमने पर्वत उठाकर गायों की रक्षा की—इसलिए मैं तुम्हारे अद्भुत और वीर्यपूर्ण कार्य से संतुष्ट हूँ। मुझे विश्वास है कि देवताओं का कार्य सफल हुआ, क्योंकि तुमने एक ही हाथ से इस श्रेष्ठ पर्वत को उठा लिया। गायों के आग्रह से, हे कृष्ण, मैं तुम्हारे पास आया हूँ, और तुम्हारे सम्मान के लिए ही यह सब हुआ है। अतः, हे कृष्ण, गायों की वाणी से प्रेरित होकर, मैं तुम्हारा अभिषेक करूँगा—हे उपेन्द्र, अब तुम गोविंद, गौओं के स्वामी कहलाओगे।