सुनो, मैं तुम्हें उन महान आत्माओं के बारे में बताता हूँ, जो दान की वनस्थली में उत्पन्न होते हैं। इस दान रूपी वन में वे लोग पाए जाते हैं, जो महान कमल का आश्रय लेते हैं। जो लोग इस कमल के प्रति समर्पित हैं, वे सर्वत्र संतुष्ट रहने वाले माने जाते हैं। वहीं, जो लोग उचित और अनुचित खर्चों में लगे रहते हैं, वे महान नील कमल का आश्रय लेते हैं। जो लोग चोरी और असत्य वचन में संलग्न होते हैं, वे शंख का आश्रय लेने वाले कहे गए हैं, हे महाबली। इस प्रकार, उनके दानों के विषय में निर्णय तुम्हें बता दिया गया है। हे दानवन के अधिपति, मेरे पास एक व्रत है, जिसे सदाचारी जनों ने अनुमोदित किया है। तीनों लोकों में न तो तुम्हारे समान कोई है, न ही कोई तुमसे अधिक शक्तिशाली है। तुम्हारी वीरता से, जो तुमने देवताओं के राजा को युद्ध में पराजित किया है—तुम्हारा यह परम साहस, जो सबकी शक्ति से बढ़कर है, देखकर मुझे कोई आश्चर्य नहीं होता, क्योंकि तुम हिरण्यकशिपु के वंश में जन्मे हो, हे दानवश्रेष्ठ। हे राजन, तुमने तो दैत्य कुल के महान पूर्वजों को भी पीछे छोड़ दिया है। ऐसा कहकर उस देवी ने बलि, दानवों के स्वामी, से ये वचन कहे। जब वह वहां प्रविष्ट हुई, तो स्त्रियाँ विधवा जैसी हो गईं। तेज, बुद्धि, पुरुषार्थ, संपत्ति, ज्ञान, आचरण और करुणा—ये सब गुण बलि में शरण लेकर, अपनी इच्छा के अनुसार वहीं ठहर गए। वह यज्ञ करने वाले, तपस्वी, सौम्य, सत्यवादी, दानी, अपने लोगों का पालन-पोषण करने वाले और रक्षक थे। बलि सदैव यशस्वी, धर्मनिष्ठ, आत्मसंयमी थे, और यद्यपि मानव थे, फिर भी वे भोगों का उपभोग करने वाले थे। इधर, शचीपति इन्द्र, अन्य देवताओं के साथ, ब्रह्मा के लोक में गए। उन्होंने वहां अपने पिता कश्यप को अन्य ऋषियों के साथ बैठे हुए देखा। उन्होंने ब्रह्मा, कश्यप और उन सभी तपस्वियों को देखा, जो महान तप में स्थित थे। इन्द्र ने कहा, "पितामह, मेरा राज्य बलि, महाबली दैत्य, ने छीन लिया है।" शक्र ने पूछा, "हे प्रभु, बताइए, मुझसे कौन सा अपराध हुआ है?" ब्रह्मा ने कहा, "दिति के गर्भ से उत्पन्न भ्रूण को तुमने ही, उस समय जब वह अशुद्ध थी, बलपूर्वक कई भागों में काट दिया था। इसके बाद, तुम्हारे वज्र से उसका सेवक भी मारा गया था। हे प्रभु, मुझे बताइए, मेरे इस पाप और विनाश का प्रायश्चित क्या है? जो समस्त संसार के लिए, और विशेष रूप से मेरे लिए, कल्याणकारी हो, वह बताइए।" ब्रह्मा ने कहा, "उसकी शरण लो; वह तुम्हें कल्याण देगा।" देवताओं ने कहा, "मनुष्यों में थोड़े ही समय में महान समृद्धि आ जाती है।" उसी प्रकार, मित्र और वरुण के पुत्र ने शीघ्र ही पृथ्वी पर पहुंचकर, वहां दृढ़ता से स्थित होकर, पूरब की उस प्राचीन प्रसिद्ध भूमि से पश्चिम की वसु नगरी तक खड़े हुए। जो बुद्धिमान पुरुष, जिसने सौ या हजार यज्ञ किए हों, और जो राजा हजार अश्वमेध यज्ञ कर चुका हो—वे सब 'गदा-धारी' के रूप में प्रसिद्ध हुए, जैसे पाप रूपी महान वृक्ष के लिए तीक्ष्ण कुल्हाड़ी। भगवान की कृपा से लोग महान यज्ञ का अनंत फल प्राप्त करते हैं। दर्शन, स्वाद और अभिषेक के द्वारा, उसने संसार के पापों का महान संहार किया। भगवान की पूजा के लिए एक आश्रम स्थापित कर, वह वहीं स्थित रहा। इन्द्र, सहस्रनेत्रधारी, ने गदा-धारी भगवान की स्तुति करते हुए तपस्या की। उसके लिए एक वर्ष बिना काम और क्रोध के बीत गया। अंत में भगवान ने कहा, "अब जाओ; मैं तुमसे प्रसन्न हूँ। अब तुम पाप से मुक्त हो गए हो।