દેવતાઓના નેત્રોમાં ભય છલકાતું હતું, કારણ કે તેમણે કાળનેમીને જોયો—મારી મુઠીના પ્રહારથી તેના અંગો ભાંગેલા અને ઢીલા પડી ગયા હતા, આખો દેહ ભસ્મથી ઢંકાઈ ગયો હતો. ક્રોધથી ભરેલા કાલનેમીએ પોતાની ગદા ગરુડ પર ફેંકી, જેમ ઇન્દ્ર વજ્રથી પર્વતને ભેદે છે તેમ. પણ વિષ્ણુએ પોતાના સુદર્શન ચક્રથી, પાપી કાલનેમીની આશાઓને, જે તેના ભૂતકર્મોના પરિણામ હતાં, નાશ કરી નાખી. તે સમયે બંને હાથ કપાઈ ગયેલા, અગ્નિમાં સળગતા પર્વત જેવો કાલનેમી તેમના સમક્ષ દેખાયો. તેને જમીન પર ફેંકી દેવામાં આવ્યો, જેમ પાકી તાડની ફળ જમીન પર પડે છે તેમ. તેના ધડ, જે પૃથ્વીનો સ્વામી હતો, મેરુ પર્વતની જેમ અડગ ઊભો રહ્યો. ઇન્દ્રે પોતાના વજ્રથી જેમ શત્રુના હાથ અને માથું આકાશમાંથી પૃથ્વી પર ફેંકી દે છે, તેમ એના અંગો ધરાશાયી થયા. આસુર સ્વામીઓ, શસ્ત્ર, કવચ અને વસ્ત્ર વિહોણા થઈ, બાણા સિવાય બધાએ પલાયન કર્યું. દેવતાઓ યુદ્ધ માટે ઉત્સુક અને શસ્ત્રધારી હતા, છતાં તેઓ યુદ્ધસ્થળમાંથી પાછળ હટ્યા. ત્યારે એકે બધા દેવતાઓને સંબોધી કહ્યું: "નિર્ભય થઈ યુદ્ધ કરો!" તેઓ દાનવો સાથે યુદ્ધ કરવા જોડાયા, પણ વિષ્ણુ અચાનક અદૃશ્ય થઈ ગયા. ત્યાં તેજસ્વી એકે પોતાની ગદા ઉઠાવી દેવસેનાની સામે આક્રમણ કર્યું. તેણે દેવસેનામાં હજારોને ધરાશાયી કર્યા. મહાબલી એ દેવોના શ્રેષ્ઠ યોદ્ધાઓ સાથે યુદ્ધમાં જોડાયો. પરિણામે, દાનવો પણ દેવોને ઘાયલ કરવા લાગ્યા. જયારે જનાર્દન ભગવાન યુદ્ધસ્થળ છોડીને ગયા, ત્યારે મોટાભાગના યોદ્ધાઓ નિરાશ થઈ ગયા. ત્રણે લોક જીતવાની ઇચ્છા ધરાવનારાઓ પણ પછડાટ ખાઈ ભાગી ગયા. સ્વર્ગ છોડી તેઓ બ્રહ્માના લોકે પહોંચી ગયા. હવે બલિએ પોતાના પુત્રો, ભાઈઓ અને કુટુંબજનો સાથે સ્વર્ગનો આનંદ માણ્યો. વરુણે માયા સ્વરૂપ ધારણ કર્યું, સોમ ચંદ્રે રાહુ રૂપ ધારણ કર્યું, અને હલાદે હુતાશન સ્વરૂપ ધારણ કર્યું. અન્ય નિયુક્ત દેવતાઓમાં પણ, દેવશત્રુઓ જન્મ્યા. દેવ-દૈત્ય યુદ્ધ થયું, જેમાં શક્ર પણ બલિની સામે હારી ગયો. બલિ, દસ લોકના સ્વામી, ભૂઃ, ભુવઃ, અને સ્વઃ તરીકે પ્રસિદ્ધ બન્યા. ત્યાં, વિશ્વાવાસુની આગેવાની હેઠળના ગંધર્વો ઉપસ્થિત થઈ પૂજા કરતા હતા. યક્ષ, વિદ્યાધર અને અન્ય લોકોએ સંગીતના વાદ્યો વગાડ્યા. હે બ્રાહ્મણ, ત્યારે બલિએ પોતાના પરમપુજ્ય પ્રપિતામહ પ્રહલાદને મનમાં સ્મરણ કર્યો. પ્રહલાદ પાતાળમાંથી તાત્કાલિક અવિનાશી સ્વર્ગમાં આવ્યા. બંને હાથે પ્રણામ કરી, બલિએ તેમના ચરણોમાં વંદન કર્યું. પ્રહલાદે તેને ઉઠાવીને હૃદયપૂર્વક આલિંગન આપ્યું અને મહાસિંહાસન પર બેસાડ્યા. બલિએ ગર્વથી કહ્યું: "મારી તાકાત અને શૌર્યથી દેવતાઓ પરાજિત થયા છે અને શક્રનું રાજ્ય પણ મેં જીત્યું છે. હવે તમે ત્રણ લોકના રાજસિંહાસનનો આનંદ માણો, હું આપનો દાસ બનીને અહીં ઊભો છું. આપના ચરણસેવનમાં તત્પર રહી, હું માત્ર આપના બચ્ચે રહેલું જ ભોજન ગ્રહણ કરું છું." પ્રહલાદે કહ્યું: "ગુરુસેવા કરનારામાં જે ધૈર્ય અને સ્થિરતા આવે છે, એ અવિનાશી છે, હે પ્રભુ." પ્રહલાદે એવા વચન કહ્યા, જે ધર્મ, અર્થ અને કામની સિદ્ધિ કરાવે છે. જેમ માતા-પિતા જે ઈચ્છે તે આપે છે, તેમ પુત્રો પણ આપે છે; હવે બલિ યોગાભ્યાસી બની ગયો છે. તેથી હંમેશા ગુરુસેવામાં તત્પર રહો. પછી, હે બ્રાહ્મણ, ઇન્દ્રના સિંહાસન પર બલિને ઝડપી બેસાડવામાં આવ્યો. દૈત્યરાજા બલિ સિંહાસન પર મેઘાવાન જેવા તેજથી તેજસ્વી લાગ્યા. પ્રહલાદે ઘનઘોર મેઘ જેવા ગંભીર વચનોમાં કહ્યું: "મને ધર્મ, અર્થ, કામ અને મોક્ષ વિષે ઉપદેશ આપો.