भगवान श्रीकृष्ण जब उस विशाल गुफा के पास पहुँचे, तो वे थोड़े संदेह में थे, फिर भी भीतर प्रविष्ट हुए। वहाँ उन्होंने एक अत्यंत शुद्ध गृह देखा, जो विविध उत्तम रत्नों की प्रभा से प्रकाशित हो रहा था। उसी घर में, जाम्बवत् के पुत्र की दाई उसे झूले में खेल-खेल में झुला रही थी। उसने झूले के आगे स्यमन्तक मणि को लटका रखा था और आनंदपूर्वक झूला झुलाते हुए गा रही थी—"शेर ने प्रसेंन को मारा, और उस शेर को जाम्बवत् ने मार डाला। हे प्रिय बालक, रोओ मत, यही तुम्हारी स्यमन्तक मणि है।" यह सब सुनते ही वीर वासुदेव श्रीकृष्ण ने अपना शंख बजाया। उनके महान घोष से जाम्बवत् बाहर आ गया। फिर दोनों के बीच दस दिनों तक भीषण युद्ध हुआ, जिसमें दोनों के घूँसे वज्र के समान कठोर थे और सभी प्राणियों को भयभीत कर देने वाले थे। युद्ध के दौरान जाम्बवत् ने देखा कि श्रीकृष्ण की शक्ति निरंतर बढ़ रही है और उसकी अपनी शक्ति घट रही है। तब उसे परमात्मा के पूर्व कथन स्मरण हो आए—"यह तो स्वयं श्रीराम हैं, जो धर्म की रक्षा के लिए पुनः अवतरित हुए हैं; मेरे स्वामी मेरे हृदय की इच्छा पूर्ण करने आए हैं।" यह समझकर, भालुओं के राजा जाम्बवत् ने युद्ध समाप्त कर, दोनों हाथ जोड़कर आश्चर्य से गोविन्द से पूछा, "आप कौन हैं?" तब शौरि श्रीकृष्ण ने गंभीर स्वर में उत्तर दिया, "मैं वासुदेव का पुत्र, वासुदेव कहलाता हूँ।" फिर श्रीकृष्ण बोले, "तुमने निर्भय होकर मेरी स्यमन्तक मणि ले ली है; अतः शीघ्र उसे मुझे लौटा दो, अन्यथा तुम्हें मृत्यु का वरण करना पड़ेगा।" यह सुनकर जाम्बवत् अत्यंत प्रसन्न हुए, उन्होंने केशव को प्रणाम किया और विनम्रता से कहा, "भगवान! आपको देखकर मैं धन्य हो गया, मेरा जीवन सफल हो गया। मैं तो पूर्व जन्म से ही आपका दास हूँ, हे देवकीनंदन। हे गोविन्द! जिस युद्ध की इच्छा मैंने पहले की थी, वह भी आपके द्वारा ही पूर्ण हुआ है। यह युद्ध, जो मैंने मोहवश किया, वास्तव में आपके ही द्वारा सम्पन्न हुआ। अतः हे विश्वनाथ, करुणासागर, सनातन प्रभु! कृपया मुझे क्षमा करें।" ऐसा कहकर, जाम्बवत् ने बार-बार प्रणाम किया और श्रीकृष्ण को विविध रत्नों से सुशोभित सिंहासन पर श्रद्धापूर्वक बिठाया। उन्होंने शुद्ध जल से यादवकुल के कमलवत चरणों को धोया और मदुपर्क विधि से पूजन किया। दिव्य वस्त्रों, आभूषणों से विधिपूर्वक पूजन कर अपनी सुन्दरी कन्या जाम्बवती का भी श्रीकृष्ण से विवाह कर दिया। कन्याओं में श्रेष्ठ जाम्बवती को उन्होंने श्रीकृष्ण को पत्नी रूप में समर्पित किया और साथ ही स्यमन्तक मणि तथा अन्य श्रेष्ठ रत्न भी अर्पित किए। वहीं, शत्रुओं का नाश करने वाले श्रीकृष्ण ने जाम्बवती से विवाह कर, प्रसन्न होकर प्रेमवश जाम्बवत् को परम मोक्ष भी प्रदान किया। फिर वे हर्षपूर्वक अपनी नवविवाहिता जाम्बवती के साथ गुफा से निकलकर द्वारका लौट आए। यादवश्रेष्ठ श्रीकृष्ण ने स्यमन्तक मणि सत्राजित को लौटा दी और साथ ही उत्तम रत्न अपनी कन्या को भी प्रदान किए। भाद्रपद मास के शुक्ल पक्ष की चतुर्थी को चंद्रमा का दर्शन किया जाता है; कहते हैं, उस दिन झूठे आरोपों से बचना चाहिए। जो भी उस दिन शीतल किरणों वाले चंद्रमा का दर्शन करता है और स्यमन्तक की कथा सुनता है, वह झूठे आरोपों से मुक्त हो जाता है। मद्रराज की तीन कन्याएँ—सुलक्षणा, नग्नजिती और पुण्यशिला सुशीला—तीनों शुभलक्षणों से युक्त थीं। अपने स्वयंवर में उन तीनों ने श्रीकृष्ण को वर के रूप में चुना, और एक ही दिन यदुवंशी श्रीकृष्ण ने उनका विवाह किया। श्रीकृष्ण की आठ मुख्य रानियाँ थीं—रुक्मिणी, सत्यभामा, निर्मल मुस्कान वाली कालिंदी, मित्रविन्दा, जाम्बवती, नग्नजिती, सुलक्षणा और पतली कटि वाली सुशीला—इनका स्मरण आठ महारानियों के रूप में किया जाता है। इसी समय पृथ्वी का पराक्रमी पुत्र नरकासुर, जो एक असुर था, उसने इन्द्र सहित सभी देवताओं को युद्ध में पराजित कर दिया। उसने अदिति माता के दिव्य कुंडल और अन्य देवमणियाँ बलपूर्वक छीन लीं। महेन्द्र का ऐरावत हाथी, उच्चैःश्रवा अश्व, कुबेर की मणि, शंख, पद्म आदि रत्न भी उसने ले लिए। पृथ्वीपुत्र नरकासुर ने स्वर्ग की अप्सराएँ और स्त्रियाँ भी हरण कर लीं तथा देवताओं के वज्र आदि आयुध भी छीन लिए। उन्हीं आयुधों से उसने देवताओं का वध किया और अपनी माया से निर्मित दिव्य आकाशपुरी में, उज्जवल वस्त्र धारण कर, निवास करने लगा। तब इन्द्र के नेतृत्व में सभी देवता भयभीत और व्याकुल होकर निष्पाप कर्म करने वाले श्रीकृष्ण की शरण में आए। श्रीकृष्ण ने नरकासुर के कृत्य सुनकर देवताओं को अभयदान दिया और गरुड़ का स्मरण किया। उसी समय, देवताओं में पूजित और शक्तिशाली गरुड़ श्रीहरि के सामने हाथ जोड़कर उपस्थित हुए। श्रीकृष्ण ने सत्यभामा के साथ गरुड़ पर आरूढ़ होकर, मुनियों द्वारा स्तुत हुए, असुरों की पुरी की ओर प्रस्थान किया। उन्होंने आकाश में सूर्य के समान दीप्तिमान उस पुरी को देखा, जो अनेक असुरों से भरी थी और दिव्य आभूषणों से युक्त थी। वह पुरी देवताओं के लिए भी दुर्जेय थी; उसकी किलेबंदी देखकर श्रीकृष्ण ने अपने सुदर्शन चक्र को तैयार किया। अपनी प्रभा और तेज से उन्होंने अंधकार को सूर्य के समान भेद दिया। तब सैंकड़ों-हजारों असुरों ने अपने भाले उठाकर युद्ध के लिए आक्रमण किया। वे दिव्य भाले, गदाएँ और सुदृढ़ मूसल लेकर श्रीकृष्ण पर ऐसे प्रहार करने लगे जैसे तिनके से अग्नि को छेड़ा जाता है। तब गरुड़ध्वज भगवान श्रीकृष्ण ने अपना शारंग धनुष उठा लिया।