भीषण युद्ध का दृश्य था। युद्धभूमि में कुबेर की गदा के प्रहार से सैकड़ों शक्तिशाली दैत्य धराशायी हो गए, और हजारों उनके प्रचंड वारों से गिर पड़े। इन्द्र के वज्र से अग्रगण्य दैत्यों के शरीर चूर-चूर हो गए; स्कन्द के भाले से असंख्य दैत्य भूमि पर मृत्यु को प्राप्त हुए। गणेश के परशु से दैत्य सेनापति गिर पड़े, और वैकुण्ठ के श्रीविष्णु के चक्र ने जब प्रचण्ड वेग से प्रहार किया, तब दैत्य वीरों के सिर कट-कटकर धरती पर गिरने लगे। यमराज के दण्ड से भी असंख्य दैत्य दलित हुए। इसके पश्चात् काल ने अपनी तलवार से दानवों का संहार किया, मृत्यु ने अपने शूल से दैत्यों का नाश किया, और पाशधारी ने अपने फंदे से अनेक अन्य दैत्यों को वश में कर लिया। इनकी विनाशलीला से तक्षक आदि नाग भी गिर पड़े, जैसे चन्द्रमा शीतलता से आहत होता है; घुड़सवार, क्रुद्ध गधा और फंदा लिए संहारक ने भी हाथियों को धराशायी कर दिया। लोहे की गदा से हाथी के सिर पर प्रहार कर दैत्य सेना को नष्ट किया गया, और उसी प्रकार घोड़ों व हाथियों को भी शीघ्रता से गिरा दिया गया। इसी प्रकार सिद्ध, गंधर्व, शक्तिशाली अप्सराएँ और अन्य देवगण, मातृगणों के नायक सहित, उन भयानक और प्रलयकारी दानवों पर तीर, तलवार, भाले, शूल और परशु से प्रहार करने लगे। देवताओं ने गदा, लोहे की मूसल और दण्ड से असुरों का संहार किया। जब दैत्यों की सेना क्षीण होने लगी, तब उनके राजा ने प्रकट होकर युद्धभूमि में प्रवेश किया। उसने एक दिव्य रथ पर आरोहण किया, जो सूर्य के रथ के समान दीप्तिमान था, रत्नों से जड़ित, शुद्ध स्वर्ण निर्मित, घंटियों और यक्षपुच्छों से अलंकृत। वह रथ ध्वज-पताकाओं से सुसज्जित, सुन्दर और इन्द्र के रथ के समान था। उस पर वीर हिरण्याक्ष, असुरों का स्वामी, विराजमान हुआ। वह देवताओं और असुरों दोनों के लिए अजेय था। उसने बाणों की वर्षा से सेनाओं, हाथियों, रथों और सिंधु के योद्धाओं पर प्रहार किया। उसने सैकड़ों-हजारों योद्धाओं और रथों को भूमि पर गिरा दिया। वह देवसेना के मध्य घूमता हुआ, मृत्यु के समान बाणों की बौछार से देवताओं की सेना को क्रमशः नष्ट करने लगा। जैसे कोई हाथी कमल के कुंज में जाकर अपनी सूँड़ से कमल कुंजों का नाश कर देता है, वैसे ही वह दैत्यराज बाणों की वर्षा, तीव्र आक्रमण और सिंहनाद से देवसेना का संहार करने लगा। उसकी शक्ति से अनेक देवगण भूमि पर गिर गए। दैत्यराज ने जयन्त को दस तीक्ष्ण बाणों से घायल किया, रेमन्त को पाँच बाणों से, शक्र को पंद्रह, चित्ररथ को बीस, और गुह (स्कन्द) को पच्चीस बाणों से घायल किया। उसने हेरम्ब को तीन, यम को चालीस बाणों से और काल-मृत्यु को भी दुगुने बाणों से घायल किया। उसने गुह्यकेश, जो जगत् का जीवन है, को दस बाणों से और सभी रुद्रों को छह-छह, सात-सात बाणों से घायल किया। उसने वसुओं, सिद्धों, गंधर्वों और सर्पों को भी बाणों से आहत किया; युद्ध में देवताओं पर दस, अठारह और छह बाणों से प्रहार किया। उसकी प्रचंड शक्ति और आक्रमण के कारण, तेजस्वी और वेगवान देवगण भी भयभीत हो गए और उसका प्रतिरोध नहीं कर सके। महेश्वर के त्रिशूल के समान तीक्ष्ण बाणों से, जो उनके प्राणों को भेद गए, अमरगण युद्धभूमि में मूर्च्छित होकर गिर पड़े। श्रेष्ठ देवता उसके सामने टिक नहीं सके; तब तीनों लोकों के स्वामी दैत्यराज के द्वारा भगाए गए देवता वहाँ से भाग निकले। घायल देवगण वहाँ श्रीहरि की शरण में पहुँचे। उसी समय विष्णु ने पक्षीराज जिष्णु (गरुड़) से कहा— "अब शीघ्रता से युद्ध के अग्रभाग में जाकर इस दैत्य का सामना करो, उसके विनाश के लिए सदा उसके समीप रहो।" तब विष्णु ने अपने बाणों से दैत्य के रथ को चूर-चूर कर दिया और उसकी गति को रोक लिया। तब दैत्य ने रथ के सामने खड़े होकर अविनाशी विष्णु से कहा— "आज मैं तुम्हें और अमरगणों को मारकर एक नई सृष्टि रचूँगा।" विष्णु ने उस गर्जन करते दैत्य अधिपति से कहा— "यदि तू युद्ध में समर्थ है, तो डटकर सामना कर।" फिर दैत्य ने श्रीविष्णु पर बाणों की वर्षा की। किंतु विष्णु ने बिना विचलित हुए, यमदण्ड के समान उन बाणों को काट डाला और पुनः हज़ारों बाण उस पर छोड़ दिए। विष्णु ने अपने बाणों से उन बाणों को काट डाला और प्रचंड अस्त्रों से, जो अग्नि के समान प्रज्वलित थे, दैत्य को आहत किया। श्रीकेशव के शस्त्रों की चपलता से तीक्ष्ण बाण और तलवारें सूखे तिनकों या रुई के समान कटती गईं। हज़ारों सुवर्णमय बाणों से आहत होकर, दैत्याधिपति पीड़ा से तड़प उठा और क्रुद्ध होकर युद्धभूमि में एक पर्वत उठा लिया। हिरण्याक्ष ने अत्यंत बलपूर्वक उस पर्वत से माधव पर प्रहार किया, किंतु हरि ने सहज ही अपनी गदा से उसे चूर-चूर कर दिया। इस प्रकार सहस्रों पर्वत युद्ध में फेंके गए, जिन्हें श्रीहरि ने अपनी चपलता से रज में मिला दिया। फिर उस दानवश्रेष्ठ ने सहस्रों भुजाएँ उत्पन्न कर लीं और अत्यंत विकराल बाण, भाले, त्रिशूल, परशु और अन्य अस्त्र-शस्त्रों की वर्षा विष्णु पर करने लगा। किंतु देवश्रेष्ठ विष्णु ने उन अस्त्रों को काट डाला। विष्णु ने प्रज्वलित, भयानक बाणों से, जो दैत्यों के लिए अत्यंत भयानक थे, उनके अंग-अंग को शम्भु के त्रिशूल के समान बाणों से छेद डाला। युद्ध में अविनाशी हरि ने, जो देवताओं के स्वामी हैं, उस दैत्यराज को, जो अपार शक्ति से युक्त था, मूर्च्छित अवस्था में पहुँचा दिया। तब उस दैत्य ने एक भयानक अस्त्र, काल की जिह्वा के समान, आठ घंटियों से अलंकृत, महान बल से श्रीहरि के वक्षस्थल पर छोड़ा।