राजा के दरबार में एक बार पुष्कर ने राजा को शासन और जीवन के गूढ़ रहस्य समझाए। सबसे पहले, उन्होंने बताया कि दालचीनी और पथ्या को बराबर मात्रा में लेकर, उनके आधे भाग में शशिभाग मिलाकर और पान के बराबर मात्रा में मिलाकर एक मनोहारी मुखसुगंध तैयार की जा सकती है। यह राजा के लिए सुगंधित और आनंददायक है। इसके बाद, पुष्कर ने राजा को सलाह दी कि वह स्त्रियों की सदैव रक्षा करें, परंतु उन्हें पूरी तरह विश्वास न करें—विशेषकर उनके पुत्रों और माताओं के संबंध में। राजा के लिए आवश्यक है कि वह युवराज की सुरक्षा सुनिश्चित करे, और उसे धर्म, अर्थ, काम और धनुर्वेद की शिक्षा दे। साथ ही, युवराज को कला की शिक्षा विश्वसनीय शिक्षकों से दिलवाए, न कि झूठ बोलने वाले या चाटुकारों से। उसके शरीर की रक्षा के बहाने रक्षक नियुक्त करे। राजा को चाहिए कि वह युवराज को क्रोधी, लोभी या अहंकारी लोगों के संग न आने दे; यदि कोई गुणवान है, पर नियंत्रण में कठिन है, तो उसे सुख-सुविधाओं से बांधे। अनुशासित युवराज को सभी पदों पर नियुक्त करे, और स्वयं शिकार, मद्यपान, जुआ या राज्य को नष्ट करने वाले कार्यों से दूर रहे। राजा को दिन में सोना, बिना उद्देश्य के घूमना, कठोर वचन बोलना, निंदा करना, क्रूर दंड देना और धन का दुरुपयोग नहीं करना चाहिए। किलों का विनाश, दुर्गों की उपेक्षा, धन का दुरुपयोग और अव्यवस्था—ये सब समृद्धि का नाश करते हैं। राजा को गलत स्थान या समय पर दान, अयोग्य व्यक्ति को दान, या स्वार्थवश दान नहीं देना चाहिए—ऐसे दान अधर्म की ओर ले जाते हैं। कामना, क्रोध, मद, अभिमान, लोभ और अहंकार त्यागकर, अपने सेवकों पर नियंत्रण पाने के बाद, प्रजा और ग्रामीणों को जीतना चाहिए। राजा को पहले बाहरी शत्रुओं, फिर आंतरिक शत्रुओं और तीन प्रकार के विरोधियों को जीतना चाहिए; बुजुर्गों, रिश्तेदारों और कृत्रिम संबंधियों का सम्मान यथावत करना चाहिए। पिता या दादा के मित्र, साथी, सीमावर्ती प्रमुख, शत्रु और कृत्रिम मित्र—ये तीन प्रकार के मित्र होते हैं। राजा, उसके मंत्री, देश, दुर्ग, कोष, सेना और मित्र—ये सात अंग राज्य के हैं। राजा मूल है, उसकी रक्षा अनिवार्य है; राज्य उसी पर निर्भर करता है। जो राज्य के अंगों से विश्वासघात करता है, उसे समयानुसार कठोर या कोमल दंड देना चाहिए। राजा को दोनों लोकों में अपने सेवकों द्वारा उपहासित होने से बचना चाहिए; क्योंकि सेवकों द्वारा उपेक्षा राजा की प्रसन्नता और प्रतिष्ठा नष्ट कर देती है। प्रजा को जीतने के लिए राजा को दान देने की आदत डालनी चाहिए, मधुर मुस्कान से बात करनी चाहिए और प्रजा को प्रसन्न करने वाले कार्य करने चाहिए। यदि राजा कार्य में विलंब करता है, तो उसका कार्य नष्ट हो जाता है; काम, अभिमान, घृणा, शत्रुता और दुष्कर्म से भी कार्य नष्ट होता है। अप्रिय बात कहनी हो तो धीरे-धीरे कहे; राजा को अपनी योजनाएँ गुप्त रखनी चाहिए, क्योंकि गुप्त योजनाओं वाला राजा विपत्ति से बचता है। राजा को अपने स्वरूप, संकेत, गति, कार्य और वचन से, तथा आंखों और चेहरे के भावों से दूसरों के मन का भेद समझना चाहिए; परंतु अकेले सलाह न करे, न ही बहुतों के साथ विचार-विमर्श करे। यदि आवश्यकता हो तो कई से सलाह ले, पर प्रत्येक की राय अलग-अलग विचार करे; मंत्री भी मंत्र को प्रकट न करे। विश्वास कहीं न कहीं किसी में पाया जाता है, परंतु सलाह का निर्णय एक बुद्धिमान व्यक्ति को ही करना चाहिए। अनुशासन के अभाव से राजा नष्ट होता है, और अनुशासन से राज्य प्राप्त करता है; तीन वेदों से त्रैविद्य और शाश्वत दंडनीति सीखनी चाहिए। राजा को जांच की विद्या, धन का ज्ञान और जीविका के उपाय संसार से सीखना चाहिए; इंद्रियों को जीतकर ही प्रजा पर नियंत्रण पाया जाता है। सभी देवताओं और द्विजों का सम्मान करे, उन्हें दान दे; द्विजों को दिया गया दान अविनाशी धन है, जिसे कुछ लोग कभी नष्ट न होने वाला मानते हैं। युद्ध में पीछे न हटना, प्रजा की रक्षा करना और ब्राह्मणों को दान देना—ये राजा का परम कल्याण हैं। राजा को निर्धनों, असहायों, वृद्धों और विधवा स्त्रियों की भी आजीविका और कल्याण का ध्यान रखना चाहिए। वर्ण और आश्रम की व्यवस्था का पालन करे, तपस्वियों का सम्मान करे; परंतु सभी पर विश्वास न करे, केवल तपस्वियों पर विश्वास किया जा सकता है। विश्वास भी तभी करे जब उसका आधार सर्वोच्च सत्य हो; मामलों पर विचार सारस की तरह करे, और सिंह की तरह साहस से कार्य करे। राजा को भेड़िए की तरह पकड़ना, खरगोश की तरह पीछे हटना, और सूअर की तरह दृढ़ता से प्रहार करना चाहिए। रूप में मोर की तरह कुशल, भक्ति में कुत्ते की तरह स्थिर, और वचन में कोयल की तरह मधुर होना चाहिए। राजा को कौए की तरह सतर्क रहना चाहिए, अज्ञात स्थानों में निवास करना चाहिए, और बिना जांचे भोजन या शैय्या का स्पर्श नहीं करना चाहिए। अनजान स्त्री के पास न जाए, अनजान नाव में न बैठे; जो राजा लापरवाही करता है, वह अपना राज्य और जीवन दोनों खो देता है। जैसे बछड़ा बड़ा होकर कार्य के योग्य होता है, वैसे ही, समर्थ राज्य कार्य करने में सक्षम हो जाता है। सभी कार्य भाग्य और पुरुषार्थ पर निर्भर करते हैं; भाग्य का चिंतन करना चाहिए, पर कार्य पुरुषार्थ से ही होता है। पुष्कर ने आगे समझाया—जो भाग्य कहा जाता है, वह केवल पूर्व जन्म के कर्मों का फल है; इसलिए, बुद्धिमान पुरुषार्थ को ही इस संसार में सर्वश्रेष्ठ मानते हैं। प्रतिकूल भाग्य भी पुरुषार्थ से जीत लिया जाता है; परंतु पूर्वजन्म के पुण्य से बिना प्रयास भी सफलता मिल सकती है। पुरुषार्थ तब फल देता है जब वह भाग्य के धन से जुड़ता है; दोनों—भाग्य और पुरुषार्थ—व्यक्ति के लिए परिणाम लाते हैं। जैसे फसल समय पर वर्षा के मिलन से फल देती है, वैसे ही कर्तव्य के अनुसार कार्य करना चाहिए—न तो आलस्य करे, न केवल भाग्य पर निर्भर रहे। सभी कार्य साम, दान, भेद और दंड—इन उपायों से सफल होते हैं; यही चार मुख्य नीति हैं, जिनसे राजा को शासन करना चाहिए। इस प्रकार पुष्कर ने राजा को राज्य संचालन, नीति, और जीवन के गूढ़ रहस्य विस्तार से बताकर उसे धर्म, विवेक और पुरुषार्थ की ओर प्रेरित किया।